“法网行动”第五批案件

　　主要针对五类行为

　　一

　　为达到发行条件虚构资产、利润等财务指标，骗取发行资格的；

　　二

　　通过虚构重大交易事项，掩盖大股东或实际控制人侵占上市公司资产等违法违规事实的；

　　三

　　通过伪造银行单据等手段虚增资产、利润，粉饰上市公司财务报表的；

　　四

　　在并购重组中，虚构上市公司本身或标的企业经营业绩的；

　　五

　　不按规定及时披露或者选择性披露重要信息，导致上市公司股价异常波动的。

　　分析

　　将被调查的公司还会增多

　　今年3月27日，证监会新闻发言人邓舸曾经公开表示，目前沪深两市共有31家公司因涉嫌信息披露违法违规处于立案调查阶段。而在宣布接到证监会《调查通知书》的24家沪深市场上市公司当中，只有欣泰电气等10家公司的被调查原因是“公司涉嫌信息披露违规”，这也意味着还有其他上市公司正在被证监会立案调查，只不过目前还没有接到证监会的《调查通知书》。

　　那么究竟还有哪些上市公司被证监会调查呢？值得注意的是，在今年3月末和4月初的时候，市场中曾经流传了一份31家被调查公司的名单，但是包括珠江啤酒、东江环保、铁岭新城、勤上光电和元力股份等在内的多家公司随即就发布了澄清公告。

　　“现在可以确定的一点是，未来肯定还会有上市公司宣布收到证监会的《调查通知书》，绝不会仅仅局限于已知的这些公司。”国泰君安的投资顾问孙颖提醒说，投资者想要了解自己持有的股票在此前是否已经被证监会调查，有一个比较简单的方法，就是查阅上市公司的公告。

　　提醒

　　应警惕部分公司的退市风险

　　“很多投资者对于上市公司被立案调查，或者是宣布接到证监会的《调查通知书》等动态消息都不关注，这其实是一种非常错误的投资习惯。”国都证券的投资顾问孙祥臣说，因为上市公司被立案调查，恐怕影响到的并不是上市公司股价的短期走势，而是经营基本面的情况，甚至上市公司股票的去留问题。

　　根据中国证监会《关于改革完善并严格实施上市公司退市制度的若干意见》的规定，上市公司存在欺诈发行或者重大信息披露违法，被中国证监会依法作出行政处罚决定，或者因涉嫌犯罪被证监会依法移送公安机关的，交易所应当暂停其股票上市交易。“所以，如果这些被调查的上市公司，最终真的被认定涉嫌存在重大违法、严重侵害投资者利益，那么极有可能遭遇退市风险。”孙祥臣说，所以投资者对于上市公司宣布接到证监会的《调查通知书》消息一定不能等闲视之，要回避问题公司，小心“踩雷”。

　　新文化记者 孙宪超